สิ่งที่โดดเด่นของบ่อน้ำพุร้อนฝางคือไอน้ำที่พวยพุ่งขึ้นมาจากใต้ดินอย่างต่อเนื่อง สร้างบรรยากาศลึกลับเหนือภูมิประเทศที่เป็นหิน ไอน้ำเหล่านี้เกิดจากความร้อนใต้พิภพที่สูงเกิน 90 องศาเซลเซียส เมื่อความร้อนกระทบกับอากาศเย็นด้านบน จะกลายเป็นหมอกสีขาวลอยเหนือผิวน้ำ ทำให้เป็นจุดถ่ายภาพยอดนิยมที่บันทึกพลังอันมีชีวิตชีวาของสิ่งมหัศจรรย์ทางธรรมชาตินี้